Как торговать индексами фондового рынка в 2022 году?

Вы можете услышать, как люди говорят о фондовом рынке повсюду — по телевидению, радио, в журналах и в Интернете. Но что означает, когда мы говорим «рынок сегодня показал хорошие результаты»? И вообще, что такое «фондовый рынок»?

Очень часто, когда большинство людей говорят о «рынке», они говорят о фондовых индексах. С ростом значения фондового рынка в нашем обществе такие названия индексов, как Dow Jones Index, SP 500, CAC40 или DAX 30, стали частью нашего повседневного словаря.

В этой статье мы рассмотрим:

➡️ Что такое торговля индексами и что такое фондовый индекс?

➡️ Преимущества и недостатки торговли индексами

➡️ Самые популярные фондовые индексы мира

➡️ Как выбрать торговую платформу для торговли индексами

Что такое фондовый индекс?

Фондовый индекс сам по себе представляет собой стоимость группы акций из одной страны и показывает общую, текущую и историческую динамику этого конкретного фондового индекса. Индекс FTSE100 представляет 100 компаний с наивысшей рыночной капитализацией, котирующихся на Лондонской фондовой бирже, а индекс S&P500 представляет собой большой список из 500 компаний США.

Чарльз Доу создал первый фондовый индекс в мае 1896 года. В индекс Доу-Джонса вошли 12 крупнейших компаний США, а сегодня индекс Доу-Джонса (DJI) включает в себя 30 крупнейших и наиболее влиятельных компаний США.

У каждой фондовой биржи мира и каждой страны есть эталонный фондовый индекс, а у некоторых есть несколько индексов. Поскольку отследить каждую акцию в каждой стране практически невозможно, фондовые индексы позволяют трейдерам и инвесторам измерять общие показатели фондового рынка или страны.

Экономисты, политики и аналитики могут использовать фондовые индексы, чтобы понять, насколько хорошо работают финансовые рынки и компании на этих рынках.

Если вы хотите узнать больше о торговле индексами, один из лучших способов научиться — попробовать торговать на бесплатном демо-счете.

Демо-счета дают вам возможность торговать на рынке с использованием виртуальных средств, что означает, что вы можете узнать, как работает рынок, и протестировать свою торговую стратегию, не рискуя своими деньгами.

Просто нажмите на баннер ниже, чтобы открыть демо-счет!

ОТКРЫТЬ ДЕМО-СЧЕТ

Что стоит запомнить

Биржевой индекс — индикатор, который показывает динамику стоимости группы ценных бумаг. Активы объединены по какому‑либо признаку: стране, сектору экономики или доходности.
Индексы составляют и рассчитывают фондовые биржи или специализированные агентства. В основе — данные сотен ценных бумаг и сложные математические формулы.
Инвесторы пользуются индексами для того, чтобы сравнить результаты своих портфелей с динамикой фондового рынка.
Нет единственно верного индекса: каждый фокусируется на чём‑то своём и полезен разным группам инвесторов.
Вкладываться в биржевой индекс напрямую нельзя — это просто индикатор. Но можно купить БПИФ или ETF, которые практически без отклонений повторяют состав индекса.

Как работают фондовые индексы?

Какие бывают примеры индексов?

Индекс это показатель производительности различных объектов, например:

✔️ По странам: к примеру немецкий индекс DAX 30.

✔️ По группам: акции компаний одной страны, такие как S&P 500 из США, в который входит 500 компаний.

✔️ По секторам: например, индекс NASDAQ, который включает в себя акции (и компании) из технологического сектора.

Например: если индекс NASDAQ идет вверх или вниз, он предлагает информацию об общей эффективности всех акций NASDAQ. Когда цена фондового индекса увеличивается, то и общая стоимость индекса также растет.

То же самое можно сказать и о том, когда индекс акций движется вниз, это означает, что общее значение индекса уменьшается.

Однако направление фондового индекса не означает, что все цены на акции индекса движутся вверх или вниз. Среднее значение всех акций может стать более ценным, но пока некоторые акции растут, другие могут падать в цене.

То же самое относится к медвежьему настроению фондовых индексов: больше акций или секторов, вероятно, будут медвежьи, но некоторые из них могут быть бычьими. Однако некоторые фондовые индексы более популярны, чем другие.

Возникает вопрос, как рассчитывается индекс?

Как пользоваться индексами

В индексных показателях главное – это не базовое или абсолютное текущее значение, а их динамика. Если она положительная, значит экономическая ситуация в целом благоприятна для роста и развития компаний, а падение величины индекса свидетельствует о кризисном состоянии.

Создавая гипотезы на основе динамики движения цен, можно проанализировать будущую доходность вложений. Индексы сигнализируют о том, какая отрасль максимально перспективна на текущий момент, и помогают провести оценку рентабельности собственных инвестиций, сравнивая их динамику с индексной.

Как рассчитываются фондовые индексы?

До цифровой эры рассчитать цену индекса было непросто. Сегодня большинство фондовых индексов используют формулу средневзвешенного значения для определения значения индекса. В этой системе вес каждой акции составляет:

Цена акции x количество акций / рыночная капитализация всех акций

Большинство индексов взвешивают компании по рыночной капитализации. Если рыночная капитализация компании составляет 1 000 000 фунтов стерлингов, а стоимость всех акций в индексе составляет 100 000 000 фунтов стерлингов, тогда компания будет составлять 1% индекса.

Это означает, что стоимость индекса акций является статистической мерой изменений в портфеле акций, который представляет собой часть рынка.

Требования к информации, используемой при вычислении фондовых индексов.

Любая формула будет бесполезна, если в нее будут вводиться недостоверные или неполные данные. Для обоснованного использования в расчетах информация должна отвечать следующим критериям:

Размер выборки. Желательно использовать при расчете индекса достаточно большое число компаний, что позволяет уменьшить вероятность влияния на конечный результат случайных отклонений стоимости ценных бумаг отдельных компаний относительно среднего рыночного значения.
Репрезентативность выборки. Перечень компаний, ценные бумаги которых входят в состав, например, отраслевого индекса, должен быть достаточно полным для того, чтобы индекс адекватно отражал состояние определенного сегмента экономики. Кроме того, чтобы изменения индекса правильно отражали изменения, происходящие на рынке, распределение эмитентов по размеру капитализации и отраслевой принадлежности должно соответствовать распределению на рынке в целом. Использование компьютеров позволило начать расчет индекса по всем акциям, торгуемым на том или ином рынке, не прибегая к некоторой выборке.
Вес. Желательно, чтобы стоимость ценных бумаг, входящих в индекс, имела свой вес, пропорциональный их влиянию на фондовый рынок в целом.
Объективность финансовой информации. Следует учитывать, что фондовый индекс рассчитывается на основе открыто сообщаемых сведений об изменении цен на финансовые инструменты. Большинство индексов рассчитывается в течение торгового дня, причем их обновленные значения появляются через короткие промежутки времени.

Торговля индексами — Преимущества и недостатки

Фондовые индексы — интересная альтернатива другим финансовым рынкам.

Вот некоторые преимущества торговли индексами:

✅ Торговля на движении фондового рынка в целом.

✅ Мгновенная диверсификация по сравнению с фондовым рынком.

✅ Торгуйте с различными стратегиями на разных таймфреймах.

✅ Индексы — это устоявшиеся рынки с минимальными возможными манипуляциями с ценами.

✅ Торгуйте на хорошо знакомых вам рынках: FTSE100 в Великобритании, SP500 в США, DAX 30 в Германии и так далее.

✅ Возможность долгосрочных инвестиций.

Однако, как и у любого финансового рынка, в торговле фондовыми индексами есть ряд недостатков:

✔️ Некоторые фондовые индексы менее ликвидны, чем другие рынки, например, Forex.

✔️ Брокерские сборы могут быть выше для менее торгуемых индексов

✔️ Торговые часы ограничены — в то время как Forex можно торговать 24 часа в сутки, 5 дней в неделю, фондовые рынки открыты только в рабочие часы по местному времени.

✔️ Поскольку рынок закрывается, гэпов может быть больше, чем на Forex

Определение и пояснения

Фондовый индекс — показатель состояния и динамики рынка ценных бумаг. Через сопоставление текущего значения индекса с его предыдущими значениями можно оценить поведение рынка, его реакцию на те или иные изменения макроэкономической ситуации, различные корпоративные события (слияния, поглощения, дробления акций, отставки и назначения ведущих менеджеров), спекулятивные процессы.

В зависимости от того, какие ценные бумаги составляют выборку, используемую при расчете индекса, он может характеризовать рынок в целом, рынок определенного класса ценных бумаг (государственные обязательства, корпоративные облигации, акции и т. п.), отраслевой рынок (ценные бумаги компаний одной отрасли: телекоммуникации, транспорт, страхование, Интернет-сектор и т. п.).

Сравнение динамики различных индексов может показать, какие сектора экономики развиваются самыми быстрыми темпами. Индекс может представлять национальный фондовый рынок в целом или определенную торговую площадку на этом рынке (например, индекс фондовой биржи).

Торговля индексами или инвестирование в акции?

При сравнении инвестирования в традиционные акции с торговлей индексами есть ряд причин, по которым кто-то может предпочесть торговлю индексами.

Инвестирование в акции означает, что вы подвержены любым рискам, с которыми сталкивается конкретная компания. Напротив, инвестирование в фондовый индекс означает автоматическую диверсификацию, поскольку ваши инвестиции представляют собой десятки, если не сотни, акций.

Кроме того, различные исследования показали, что инвестирование в индексы намного прибыльнее, чем инвестирование в отдельные акции. Это тем более верно, потому что индексы могут позволить вам диверсифицировать по секторам и даже географически.

Если вы торгуете фондовыми индексами с помощью CFD, вы также можете получить выгоду от использования кредитного плеча, что означает, что вы можете торговать с депозитом, который составляет лишь небольшой процент от стоимости ваших инвестиций. Однако, хотя кредитное плечо может увеличить вашу прибыль, так же сильно оно может повлиять и на размер потерь в торговле.

Кроме того, хотя вы можете покупать и удерживать акцию только в надежде продать ее по более высокой цене, для CFD на индексы акций можно открывать как длинные позиции (если вы рассчитываете, что она вырастет в цене, и продаете с прибылью), так и короткие позиции (то есть вы предполагаете, что индекс будет уменьшаться в цене, а затем закрываете сделку по более низкой цене, соответственно, получаете профит за счет разницы в цене).

Также лучше открыть короткую позицию по CFD (как CFD на акцию, так и CFD на индекс), чем преждевременно закрывать сделки по отдельным акциям, так как параметры управления рисками, такие как стоп-лосс, удобнее реализовать на CFD-трейдинге.

Ограничение риска является важным инструментом управления рисками.

Какие бывают индексы

На мировом рынке существуют тысячи различных индикаторов, которые делятся на несколько категорий по качественным признакам:

По виду активов

В эту группу входят индексы акций и облигаций (такие индексы являются фондовыми), биржевых товаров (commodity), а также индикаторы денежного рынка, волатильности, криптовалютные и другие.

По уровню диверсификации

Отраслевые (с активами определенного сектора рынка).
Региональные.
Национальные.
Мировые.

По способу формирования

Сюда относятся показатели, взвешенные:

по доле капитализации в экономике;
по количеству акций в свободном обращении (учитывается коэффициент free-float);
по ВВП стран-эмитентов (применяется для гос. облигаций);
равно взвешенные (с одинаковой долей всех активов).

По виду доходности

Ценовые (учитывают только динамику показателей стоимости активов, которые включаются в фондовый индекс).
Полной доходности (позволяют оценить также дивидендную и купонную доходность), более целесообразны для составления долгосрочных прогнозов.

Торговля индексами против торговли на Форекс

Опять же, оба рынка имеют свои преимущества, и ваш выбор будет зависеть от вашей торговой стратегии. Форекс может быть сложной задачей, потому что вам нужно предсказать движение одной валютной пары, на которую может влиять ряд факторов и которая может быть очень волатильной. Напротив, при торговле индексами вы можете торговать на основе прогнозов относительно широких движений рынка.

Торговля на Форекс часто подходит краткосрочным скальперам, которые извлекают выгоду из высокой волатильности и низких спредов. С другой стороны, торговля индексами, особенно индексами с более широким спредом, может больше подходить для долгосрочных трейдеров, например свинг-трейдеров.

Еще одна вещь, которую следует учитывать, — насколько хорошо вы понимаете рынок. В то время как некоторые трейдеры понимают и могут успешно торговать в определенной экономике или секторе, что хорошо подходит для торговли индексами, другие лучше понимают движения валют, а это означает, что им больше подойдет торговля на Форекс.

Одним из самых популярных фондовых индексов для торговли является DAX30, который включает в себя 30 крупнейших по рыночной капитализации компаний Франкфуртской фондовой биржи. Просто нажмите на баннер ниже, чтобы узнать больше о DAX30 и о том, как им торговать.

Сравнительные характеристики наиболее известных индексов

На российском фондовом рынке используется много фондовых индексов. Каждое информационное агентство, занимающееся анализом финансовой информации, рассчитывает свой индекс. Свои индексы рассчитывают также торговые площадки. Наиболее известными из индексов являются: индекс информационного агентства национальной ассоциации участников фондового рынка (индекс российской торговой системы, индекс ртс); индекс ртс — наиболее известный из российских фондовых индексов — является капитализационным и рассчитывается по заявленным к заключению сделкам в российской торговой системе по методу взвешенного среднеарифметического значения; индекс московской межбанковской валютной биржи (индекс ммвб); индекс ммвб — капитализационный индекс российского фондового рынка, рассчитываемый по информации о сделках с наиболее ликвидными акциями 30 крупнейших и динамично развивающихся российских эмитентов, работающих в основных секторах экономики; различные индексы информационного агентства «Росбизнесконсалтинг» (сводный индекс РБК, РБК-нефть, РБК-энергетика, РБК-связь и т.п.) (рис.1); индексы агентства «Прайм-ТАСС» (общий и отраслевые: Прайм-Дженерал, Прайм-Топ, Прайм-Преф, Прайм-Нефть, Прайм-Связь, Прайм-Электро, Прайм-Металл, Прайм-Химия); фондовый индекс «Коммерсанта» и т.д.

Рис. 2

Динамика общего индекса фондового рынка и индекса акций нефтяных компаний

Рис. 3

Динамика индекса ММВБ и объема торгов акциями

Как торговать индексами — Самые популярные биржевые индексы

Фондовые индексы существуют по всему миру, но некоторые из них, безусловно, торгуются больше, чем другие. Есть фондовые индексы в США, Европе и Азии.

По месту расчета и ареолу распространения.

Первый признак — национальная принадлежность индекса. В США регулярно публикуются данные по 20 индексам, в Европе — по 25, в Японии — по 3. Имеют свои индексы Буэнос-Айресская и Сингапурская фондовые биржи. Наибольшее распространение в финансовом мире получили индексы, разработанные в США. В этом — не только признание ведущей роли этой страны в мировой экономике, но и отражение того факта, что дневной оборот Нью-Йоркской фондовой биржи (NYSE) составляет половину оборота ценных бумаг. Основные индексы, рассчитываемые в США: индекс Доу-Джонса (Dow-Jones Average), сводный индекс Нью-Йоркской фондовой биржи (NУSЕ Composite Index), индексы Американской фондовой биржи ,

Национальной ассоциации дилеров по ценным бумагам (NASDAQ), индексы «Вэлью Лайн Эверидж», «Вилшир 5000», «Стэндард энд пурз 500». В Великобритании наибольшей известностью пользуются биржевые индексы газеты «Файнэншл таймc», в Германии — индексы FАZ и DАХ.

27 стр., 13292 слов

Фондовая биржа. Организация фондовой биржевой деятельности

… сделок и расчетов по ним, установлением официальных (биржевых) котировок и осуществлением надзора за членами биржи. Фондовые биржи Фондовой биржей признается только организатор торговли на рынке ценных бумаг, … прошедшие строгий отбор своей надежности, платежеспособности. Цель данной работы – попытка рассмотреть и проанализировать работу фондовой биржи, понять ее структуру и по каким принципам она …

Как торговать индексами США?

Если вы хотите торговать индексами Dow Jones, S&P 500 или Nasdaq, начать очень просто. Вам необходимо выполнить следующие шаги:

➡️ Откройте торговый счет у брокера CFD.

➡️ Загрузите торговую платформу MetaTrader 5.

➡️ В окне «Обзор рынка» в строке поиска кликните, чтобы найти код индекса, которым вы хотите торговать. Три перечисленных выше — это [DJI30], [SP500] и [NQ100]. Затем вы можете щелкнуть на инструменте правой кнопкой мыши, чтобы открыть график.

Источник: Admiral Markets MT5.

➡️ Откройте ордер на покупку или продажу, следуя инструкциям в видео ниже!

Как формируется корзина индекса Мосбиржи и РТС

Индексы РТС и Российские индексы пересматриваются ежеквартально, как правило используется правило листов ожидания. В случае, если акция начала соответствовать индексным критериям, она включается в лист ожидания и может быть через квартал включена в индексную корзину.

На развитых рынках сроки пересмотра более долги, ценные бумаги могут включаться в состав рынка раз в полугодие. Эти рынки более стабильны.

По числу представленных в индексе компаний и доле охвата фондового рынка.

Наряду с общими тенденциями движения цен на акции на национальном фондовом рынке индексы отражают как отраслевые, так и структурные пропорции в экономике. Так, индекс Доу-Джонса распадается на промышленный, включающий в себя акции 30 ведущих промышленных компаний США, транспортный (20 компаний), коммунальный (15 компаний), главным образом энергетических. Индекс S&Р 500 является типичным примером сводного индекса: из 500 включенных в него корпораций 400 относятся к промышленности,20 — к транспортной сфере, 40 — к энергетике и 40 — к сфере финансов.

Созданный британскими специалистами и публикуемый с 1935 года индекс FТ вообще абстрагируется от отраслевой структуры экономики, ибо в основу его расчета закладывается признак величины компании. В соответствии с этим FТ рассчитывается в двух вариантах: по 30 крупнейшим корпорациям и по 100 малым компаниям. В биржевой статистике он считается одним из самых чувствительных инструментов конъюнктурного анализа рынка ценных бумаг.

Различна и степень охвата индексами того или иного сектора фондового рынка. В стремлении обеспечить репрезентативность индекса его создатели включают в него максимально возможное число компаний, акции которых постоянно находятся в биржевом обороте. Например, сводный индекс Нью-Йоркской фондовой биржи включает в себя более 1500 видов акций, Вэлью Лайн Эверидж — 1700, Вилшир — 5000. Индексом Американской фондовой биржи охватывается около 800 компаний, включенных в листинг, но это, как правило, менее крупные компании, чем те, которые представлены на Нью-Йоркской фондовой бирже.

Высокие затраты, связанные с расчетом и экстренной передачей значений индексов на большие расстояния, наличие крупных консультационных агентств и бюро, специализирующихся непосредственно на разработке и анализе биржевых индексов, широкое разнообразие самих индексов свидетельствует о том, что биржевые индексы занимают важное место в системе финансовых индикаторов рынка ценных бумаг.

В обобщенной форме роль биржевых индексов может быть сведена к трем функциям:

1) диагностической,

индикативной,

спекулятивной.

Под диагностической функцией понимается способность системы индексов характеризовать состояние и динамику развития как национальной экономики в целом, так и ее отдельных составляющих. Например, сопоставительный анализ движения национального и отраслевых индексов способен показать, (и отчасти предсказать), какой сектор экономики имеет тенденцию к быстрому, динамичному росту, а какой находится на грани стагнации или кризиса. Механизм изменения индекса прост — рост или снижение рентабельности и производства в отрасли или ее значительной части немедленно сказывается на котировочной цене соответствующих акций, что в свою очередь отражается на рынке биржевого индекса в отрасли. Аналогично можно сопоставить тенденции развития крупного и малого бизнеса отдельной компании и промышленности в целом. И, наконец, более или менее устойчивая тенденция национального биржевого индекса к снижению может свидетельствовать как об относительном снижении интереса экономических субъектов к инвестированию внутри страны, например, в результате роста банковского процента или усиления вывоза капитала за рубеж, так и об общем ухудшении позиций национальной экономики в мире.

15 стр., 7434 слов

Рынок труда топ-менеджмента и доходность акций компании

… акций компании, то есть разница между реальной и теоретической доходностями. В связи с большим количеством публичной информации об американских компаниях, в большинстве предыдущих работ рассмотрен именно рынок … о текущей ситуации на рынке труда топ-менеджеров. В третьей главе представлена методология исследования: тщательное описание 2-х используемых в работе моделей (зависимые и независимые …

Таким образом, будучи дополненными рядом специальных экономических параметров (норма ссудного процента, состояние государственного бюджета, соотношение торгового и валютного балансов), биржевые индексы входят в систему экономического мониторинга состояния национальной экономики.

Выполнение индексами индикативной функции предполагает, что наличие объективной оценки ценовой ситуации на фондовом рынке дает точку отсчета для оценки поведения крупных инвестиционных фондов, отдельных инвесторов и портфельных менеджеров. Вычислив динамику рыночной стоимости своего портфеля акций за любой промежуток времени, инвестор может сделать обоснованное заключение, насколько выбранная им стратегия эффективна (портфельный индекс выше фондового, ниже или равен ему), и внести коррективы в свое поведение на рынке, если это необходимо. Индикативная роль индексов проявляется и в применении гак называемых бета-индикаторов, используемых американской биржевой статистикой. Они характеризуют степень изменчивости цены определенной акции по отношению к уровню индекса. Для инвесторов, склонных к риску, акции с высоким бета-индикатором представляют, очевидно, большую привлекательность, чем с низким.

С помощью индексов, а точнее производных ценных бумаг на индексы, таких, как фьючерсы и опционы, можно осуществлять страхование портфеля ценных бумаг, иными словами, защитить стоимость портфеля в период спада на фондовом рынке. Это особенно важно для управляющих фондами и владельцев крупных пакетов акций.

Теория создания фондовых индексов предусматривает стадии их разработки:

создание выборки,

взвешивание отобранных акций,

расчет средней,

приведение средней к форме индекса.

Создание выборки является важнейшим этапом разработки фондового индекса, поскольку во многом прикладное значение индекса определяется его репрезентативностью.

Взвешивание отобранных для расчета индекса акций является необходимым шагом к тому, чтобы справедливым образом представить в фондовом индексе те или иные ценные бумаги. Существуют два основных принципа присвоения весов:

в зависимости от цен акций (более дорогие в абсолютном выражении акции не должны только по этой причине иметь большее воздействие на индекс, нежели сравнительно дешевые) и 2) в зависимости от капитализации (вполне разумно, когда предприятия с большим числом акций в обращении воздействуют на индекс в большей мере, нежели компании со сравнительно небольшим числом обращающихся акций).

46 стр., 22542 слов

Оценка фундаментальной стоимости акций российских компаний нефтегазового …

… (дипломной) работы – исследовать особенности фундаментального анализа акций нефтегазового сектора на российском рынке. Для достижения сформулированной цели предполагается решить следующие задачи: 1. Раскрыть сущность, понятие, роль и инструментарий фундаментального анализа акций 2. Рассмотреть основные …

Соединение ценового и капитализационного принципов взвешивания позволяет не только присвоить включенным в индекс акциям справедливые веса, но и создает механизм для учета сплитов и консолидации акций, которые в противном случае оказывали бы сами по себе воздействие на индекс.

Наконец, стадии расчета средней и ее индексирования являются чисто алгебраическими упражнениями, призванными придать фондовому индексу удобную и сопоставимую форму. При этом особенно важным моментом является определение базовой даты, с которой начинается отсчет фондового индекса — в дальнейшем эта дата и соответствующее ей базовое значение индекса (как правило, круглое число) становятся базисом для анализа преуспевания фондового рынка за время существования рынка.

Различают несколько методов расчёта фондовых индексов:

Метод средней арифметической простой (невзвешенный)
Метод средней геометрической (композитный)
Метод средней арифметической взвешенной
Метод средней геометрической взвешенной

Публикуется информация о динамике изменения большого количества индексов фондового рынка, среди которых наиболее известным является средний промышленный индекс Доу-Джонса. Он был впервые опубликован в 1884 г. Чарльзом Доу, основателем компании, которая была издателем известной финансовой газеты «Wall Street Journal”. Сначала он рассчитывался по акциям 11 железнодорожных компаний. В 1897 г. список был увеличен до 20 железнодорожных компаний. Первый промышленный индекс Доу-Джонса был рассчитан в 1897 г. по акциям 12 компаний. К 1916 г. размер выборки увеличился до 20 компаний, а в 1928 г. — до 30. Таким он остается и по настоящее время.

Рассчитывают и другие индексы Доу-Джонса: взвешенный индекс акций Доу-Джонса по 700 акциям Нью-Йоркской фондовой биржи (публикуется с 1988 г.), индексы Доу-Джонса по транспорту, по коммунальным компаниям и по 40 облигациям.

Среди других фондовых индексов наиболее известны:

§ различные средние индексы Standart&Poor’s, рассчитываемые по 400 и 500 акциям промышленных компаний, 20 акциям транспортных компаний, 40 акциям коммунальных компаний, по акциям финансовых компаний, муниципальным облигациям, государственным облигациям США и т.п.;

§ средние индексы Moody’s, рассчитываемые по акциям промышленных корпораций, железнодорожному транспорту, коммунальным компаниям;

§ ценовые индексы NASDAQ, которые представлены композитным индексом, включающим акции 4013 компаний, промышленным индексом (2863 компании), банковским (224), страховым (106), транспортным (65) и другими индексами;

§ индексы Financial Times, рассчитанные по ценным бумагам 30, 100, 250 и 350 компаний, общий индекс FT, мировой индекс FT;

§ индексы, характеризующие германский фондовый рынок (DAX-30, DAX-100, композитный индекс CDAX-320, индексы рынка облигаций REX и REXP);

§ индексы японского фондового рынка (Nikkei, TOPIX);
§ индексы фондового рынка Франции (САС-40, генеральный индекс САС) и т.д.

Сравнительные характеристики наиболее известных индексов приведены в таблице 1.

46 стр., 22987 слов

Статистика фондового рынка

… рынков, как рынок капиталов, денежный рынок, финансовый рынок; традиционно на этих рынках представлено движение денежных ресурсов. В принятой в отечественной и международной практике терминологии: ФИНАНСОВЫЙ РЫНОК = ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК + РЫНОК КАПИТАЛОВ Фондовый рынок … рынка. Рынок ценных бумаг может развиваться … долгосрочной фондовой политики. Тормозит развитие российского рынка … и анализ … новых акций …

Таблица 1

Торговля индексами — Торговые стратегии и таймфреймы

Выбор лучшей стратегии для торговли индексами и CFD на индексы зависит от ряда факторов, включая вашу терпимость к риску, вашу доступность и то, как быстро вы хотите получить прибыль от своих инвестиций. Одной из основных характеристик вашей стратегии будет ваш торговый период, который может варьироваться от скальпинга до торговли на колебаниях.

Скальпинг

Скальпинг — это краткосрочная стратегия торговли, при которой вы стремитесь открывать и закрывать сделки в течение нескольких минут. Поскольку таймфреймы для таких сделок очень узкие, прибыль от каждой сделки также обычно довольно мала — всего несколько пунктов за сделку.

Это означает, что трейдерам необходимо торговать очень большими объемами или совершать очень большое количество сделок, чтобы получить приличную прибыль.

Скальпинг индекса может выполняться вручную или с помощью торговых роботов.

Дневная торговля

Дневная торговля означает торговлю в течение дня. Эти сделки обычно длятся несколько часов, а не несколько минут, и дневные трейдеры открывают и закрывают позиции в течение одного дня.

Свинг-трейдинг

Свинг-трейдинг применяется на более длительных таймфреймах — обычно от нескольких дней до нескольких недель. Свинг-трейдинг часто является хорошим подходом для начинающих трейдеров, потому что вам не нужно постоянно контролировать свои позиции.

При торговле на колебаниях вас меньше беспокоят небольшие дневные колебания цен, так как вы ожидаете, что они сравняются, когда вы будете следовать долгосрочной тенденции.

Поскольку фондовые индексы следуют экономическим циклам, они хорошо подходят для свинг-трейдинга. Мы можем видеть это на примере индексов Dow Jones, Nasdaq и SP500 за последнее десятилетие, поскольку все они росли и падали вместе с экономикой США.