Теханализ фигуры продолжения тренда чашка с ручкой, перевернутый паттерн

olegas Дек 12, 2022 / 177 Views

Эта фигура не так популярна в среде трейдеров как те же «Голова и плечи», «Двойная вершина» и другие классические фигуры технического анализа. Однако это вовсе не говорит о том, что она не так эффективна. На самом деле фигура «Чашка с ручкой» по своей надежности ничем не уступает вышеперечисленным паттернам и при правильном использовании может принести трейдеру немалую пользу.

Ниже мы рассмотрим, как формируется «Чашка с ручкой», какие существуют признаки подлинности формируемой фигуры и стратегию торговли по ней.

Как выглядит фигура чашка с ручкой в техническом анализе

Фигура чашка с ручкой в техническом анализе (с англ. cup with handle pattern, второе название Кружка, Стакан) – это классический паттерн трейдинга, направленный на продолжение движения. Свое название получил за сильное сходство с одноименным предметом посуды. Известный трейдер Уильям О’Нил впервые применил его на фондовом рынке акций, а позже описал в своих исследованиях. Примечательно то, что Уильям описывал исключительно бычью модель, которая должна сформировываться от семи недель. Позднее теханализ чашки с ручкой многие спекулянты стали применять на рынке фьючерсов, опционов и бирже Форекс.

Формация образуется на всех таймфреймах. Единственное, что стоит учесть – чем больше таймфрейм, тем лучше отработка конструкции.

Большой период времени образования – это хорошая предпосылка к следующему сильному движению цены.

Хоть свечная конструкция образуется редко, но трейдеры должны знать о принципах построения и торговли фигуры.

В данной статье разберем описание, особенности теханализа конструкции, варианты входа в рынок и ведение позиции.

Теханализ чашки с ручкой — условия формирования

Разберемся по порядку, что должно произойти, чтобы идентифицировали кружку:

1. Наличие ярко выраженного бычьего тренда.
2. Уход на коррекцию. Именно в этот момент образуется левая боковая стенка нашей чашки.
3. Следующий этап связан с формированием дна. Дно может выглядеть, как консолидация, зажатая между уровнями поддержки и сопротивления, так и иметь закругленную форму, без явных границ.
4. Продолжение похода вверх и окончание формирования правой стенки чашки. Максимум этой боковой стенки может располагаться как на уровне, от которого появилась левая стенка коррекции, так быть немного ниже или выше.
5. Далее видим опять уход цены на плотную коррекцию.
   

   Важно, чтобы она не превышала 50% глубины чашки. В идеале должна составлять менее 30%. Это и есть наша ручка.

6. После коррекционного движения наступает импульсный скачок котировок, которое перебивает уровень сопротивления. Всплеск цены вверх может быть после выхода макроэкономических новостей фундаментального анализа.

По схеме видны основные составляющие конструкции теханализа:

1. Восходящий тренд
2. Левая сторона чашки
3. Дно. Минимум конструкции
4. Правая сторона чашки.
5. Ручка. Обязательно с правой стороны.

Нижняя точка цены в консолидации зачастую стоит на отметке 61.8 линий Фибоначчи.

Варианты формы чашек

Чашка формации своим размером не должна превышать 80% предыдущего восходящего движения. В противном случае торговать паттерн запрещено.

Чашка может выглядеть со следующим видом дна:

1. Форма полукруга.
2. Дно прямоугольной формы.
3. Дно как треугольник.

Какое не было дно, сама чаша обозначается в форме большой дуги.

Нет абсолютно никакой разницы в отработке различных вариантов формы чашек.

Варианты формы ручки

Ручка паттерна по размеру в идеале должна быть менее 30% от всей величины.

Если превышает 50% всего размера, то модель теханализа считается не пригодной для трейдинга. Такие вариации торговать нельзя.

Если более детально рассматривать формы ручек паттерна, то можно выделить следующие разновидности:

1. Флаг. Если сопровождается хорошим флагштоком, то это усиливает предстоящее сильное движение цены.
2. Прямоугольник – это самый опасный тип для входа. На принятие решения (купить) отводится слишком мало времени и есть большой шанс получить ложный пробой уровня.
3. Клин. В данном случае клин становится фигурой продолжения, хотя является формацией разворота.

Все эти формы ручек выступают как самостоятельные модели технического анализа. Торгуются строго на пробой границы максимума.

Рекомендации по работе от автора ЧсР, автоматизация поиска паттернов

О’Нил отмечал, что лучше отрабатывают паттерны чашка с ручкой, в которых:

• дно по форме ближе к U-образной форме с явно выраженным дном. Чашка должна быть устойчивой, модели, напоминающие латинскую V, также отрабатывают, но вероятность устойчивого продолжения тренда ниже;
• ручка должна быть небольшой и по продолжительности формирования, и по глубине коррекции;
• при формировании первой половины чашки объем должен снижаться, на основании объем должен быть ниже среднего. Рост этого индикатора должен происходить при формировании второй половины паттерны и пробое сопротивления. На Форексе можно использовать тиковые объемы, на фондовом рынке можно работать с реальными данными;
• срок формирования ручки в несколько раз меньше по сравнению с образованием чашки;
• пробой сопротивления cup & handle происходит на импульсе с увеличением объемов при этом. Чем более глубокой оказалась коррекция при образовании ручки, тем более уверенным должен быть пробой уровня сопротивления.

Фигура технического анализа чашка с ручкой довольно проста. В ней нет сложных зависимостей, а те, что есть легко описываются соотношениями уровней Фибоначчи. Это обусловило появление нескольких индикаторов, автоматизирующих разметку графика и выявление ЧсР и перевернутой чашки с ручкой.

Пример такого индикатора – PZ Cup & Handle. Этот инструмент доступен во встроенном маркете МТ4, есть демо-версия для тестирования в тестере торгового терминала.

В целом, разметка выполняется адекватно. При этом PZ Cup & Handle помечает стрелкой пробойную свечу и при тестировании автоматически собирает статистику по отработавшим паттернам. Помимо ЧсР он умеет определять и перевернутую ЧсР. По статистике можно судить об эффективности этой модели, результаты неплохие, например, за 9,5 месяцев в 2022 г. на нефти марки Brent отработало 5 из 6 паттернов.

Полностью автоматизировать работу не получится, нужна ручная фильтрация сигналов. Индикатор неспособен забраковать конструкции, в которых не выполняются дополнительные условия по формированию чашки. В коде записаны лишь ключевые соотношения между элементами графической конструкции.

Разворотная фигура блюдце в техническом анализе

Блюдце по своему названию представляет классический паттерн теханализа, но без ручки. Самое важное отличие от кружки – последующий разворот тренда после появления формации.

Блюдце имеет ряд особенностей:

1. Большая величина стоп лосса. Из-за возможности отката к середине фигуры, стоп ставится за экстремум.
2. Появляется на вершине, низине рынка. Встречается на всех активах.
3. Лучшая отработка происходит с применением объемов. Должен происходить всплеск объемов в начале, середине и окончании конструкции.
4. Плавное ускорение кривой графика при выходе.

Точка входа для покупки акций

Это, конечно, куда все приведенные выше параметры приводят, если они отображаются на графике цены корректно. Точка покупки от основания “чашки с ручкой” появляется в самой высокой точке “ручки” плюс 10 центов. В случае бывшего крупного победителя Baidu, правильная точка покупки во время ее прорыва 14 мая 2007 года была $ 132,90, на десять центов выше внутридневного максимума ручки $ 132,80.

Менее чем через шесть месяцев ведущая китайская поисковая система взлетела до $ 428, увеличившись на 222%.

Как торговать графическую модель чашка с ручкой на Форекс

Вариантов торговли кружки всегда может быть несколько.

Примечательно, что нельзя заранее определить зарождение формации, это сможем увидеть только на этапе возникновения ручки.

Если учитывать распределение объемов в кружке, то можно увидеть следующую картину индикатора мт4:

Агрессивный способ трейдинга

Для самых неторопливых подходит данная стратегия входа в сделку. Заключается в том, чтобы открыть ордер в момент формирования ручки до пробоя уровня сопротивления.

Главная проблема данного метода – отбой от уровня и поход вниз. При этом стоп лосс устанавливается исключительно за дном чашки.

Методика трейдинга использует фактор везения трейдера и крайне не рекомендую ее применять. Ради нескольких пунктов входить на опережение нет смысла, тем более паттерн еще окончательно не сформирован.

Стандартный способ трейдинга

Стандартная стратегия открытия сделки заключается во входе в момент пробоя линии сопротивления после формирования ручки чашки. Также возможен вариант установки отложенного пробойного ордера Buy stop на уровне.

Проблема этой методики – это большая вероятность ложного пробоя. Часто бывает ситуация, когда пробойная японская свеча образует длинный шпиль и ныряет обратно под уровень.

Консервативный способ трейдинга

В консервативном способе ждем ретеста цены к ручке после пробоя уровня сопротивления.

Сигнал к покупке может быть сразу через пару японских свечей, так и через два (три) дня. Если рассматривать таймфреймы старше H1, то возврат возможен через недели.

Рассмотрим сделку, которая произошла по торговой стратегии Ложный пробой. На второй день, после импульсного пробития флага, который еще является ручкой, видим возврат цены в зону ретеста. Первый отскок был как раз на размер нашей модели. Далее видим второй сигнал купить актив, который сочетается с ложным пробоем пика первого касания. Следим, чтобы были соблюдены все условия по формированию паттерна на вход и открываем сделку на покупку. Итоговое соотношение риск к прибыли 1 к 4.

ТС Ложный пробой дала отличную возможность долиться в формации.

Где выставлять стоп-лосс паттерна чашка с ручкой?

Есть три варианта установки стоп лосса паттерна в теханализе:

1. Стоп лосс за дно. SL не редко получается большой, при малом соотношении риск к прибыли 1 к 1.
2. Стоп за ручку. Соотношение здесь уже получше, однако есть риск ложного пробоя и дальнейшего бычьего тренда.
3. На расстоянии 50% от глубины чашки установка стоп лосса. Оптимальное соотношение 1 к 2, при этом меньшая вероятность задевания SL.

Есть еще один вид стоп лосса – за пробойную импульсную свечу. Данный способ подходит для таймфреймов от H1 и выше.

Ложная фигура

Ложная фигура теханализа в основном получается при нарушении правил образования Чашки с ручкой.

Основной ошибкой и попаданием на ложный пробой является трейдинг во флэте.

Чтобы не попадаться на ложную формацию теханализа, выпишите правила и проверяйте каждую модель по чек-листу.

Ошибки и трудности при торговле фигуры чашка с ручкой

Рассмотрим на чем спотыкаются трейдеры, пытающие торговать данную фигуру:

1. Торговля модели теханализа на пиках рынка или во флэте без четкой направленности рынка.
2. Ошибки, связанные с неспособностью разглядеть паттерн на графике. Эту проблему часто связывают с графическими моделями. Выход тут только один – это тренировка глаза на определение формации на графике.
3. Слишком сильная коррекция предыдущего тренда. Если величина паттерна теханализа огромная и превышает 70% предыдущего бычьего движения, то формация пропускается.
4. Торопливость, а именно преждевременный вход на стадии зарождения конструкции.
5. Невнимательность. Может проявляться, как в определении тренда, так в не замечании условий формирования паттерна.
6. Закрепление далеко над ручкой. Это называется вход в уходящий поезд. Ничем хорошим это не заканчивается. Страдает соотношение риск к прибыли.
7. Быстрота формирования модели. Чашка с ручкой должна формироваться продолжительное время. На таймфреймах М15-М30 – более 12 часов (до суток). На старших таймфреймах (H1 и выше) время образования в разы больше.
8. Слишком низкий таймфрейм. Не стоит рассматривать таймфреймы ниже М15.

Избегайте глубокого “дна”

Постарайтесь ограничить выбор “чаш”

глубиной не более 30% или 33%, за исключением тех, которые были сформированы во время медвежьего рынка. В такой ситуации в исключительных случаях акции роста могут упасть на 40%, 50% или более и все же сделать успешный прорыв.

Тем не менее, чем меньше, тем лучше. Это показывает, что “большие руки” ловят акции.

Обратите внимание, чтобы объемы вдоль минимумов дна чаши иссякли. Также объемы должны быть небольшими в “ручке”.

Более узкое ценовое поведение лучше. Это верно почти для всех технических паттернов “дна”. Рыхлое, порывистое “дно” показывает, что акции должны продвинуться далеко вниз, чтобы “нащупать” ценовое “дно”. Если институциональные инвесторы держатся за акции, то котировки не упадут слишком низко.